始祖鳥母公司Amer Sports亞瑪芬體育即將登陸美股。

節(jié)點(diǎn)財(cái)經(jīng)獲悉，當(dāng)?shù)貢r(shí)間周四（1月4日），安踏旗下的亞瑪芬體育（Amer Sports）在官網(wǎng)宣布，公司已向美國(guó)證券交易委員會(huì)（SEC）公開(kāi)提交F-1表格注冊(cè)聲明，內(nèi)容涉及普通股的首次公開(kāi)募股（IPO）計(jì)劃。

Amer Sports成立于1950年，是一家芬蘭的運(yùn)動(dòng)用品公司，總部位于芬蘭赫爾辛基。擁有Arcteryx（始祖鳥）、Salomon（薩洛蒙）、Wilson（威爾勝）等多個(gè)高端品牌，涵蓋戶外、滑雪、網(wǎng)球、高爾夫等多個(gè)運(yùn)動(dòng)領(lǐng)域，產(chǎn)品銷往100多個(gè)國(guó)家，全球員工超一萬(wàn)人。

據(jù)官網(wǎng)介紹，亞瑪芬在全球范圍內(nèi)擁有超過(guò)10,800名員工，在赫爾辛基、慕尼黑、克拉科夫和上海都設(shè)有公司辦事處，2022年公司凈銷售額達(dá)35億美元。

而最為中國(guó)消費(fèi)者熟知的，可能就是近年成為頂級(jí)網(wǎng)紅的始祖鳥和薩洛蒙。始祖鳥以其高昂的售價(jià)而聞名，甚至可對(duì)標(biāo)愛(ài)馬仕、LV等奢侈品品牌。始祖鳥的沖鋒衣、露露樂(lè)蒙的瑜伽褲和薩洛蒙的運(yùn)動(dòng)鞋，被戲稱為“城市中產(chǎn)三件套”，而亞瑪芬就占據(jù)了三件中的兩件。

2019年，由安踏體育、FountainVest SPV、Anamered Investments 及騰訊 SPV 共同成立財(cái)團(tuán)，提出現(xiàn)金收購(gòu)要約，以收購(gòu) Amer Sports 全部已發(fā)行股份，收購(gòu)總價(jià)約為46億歐元。這個(gè)數(shù)字與同年安踏的年度總營(yíng)收幾乎持平。

值得一提的是，Anamered Investments 是加拿大瑜伽運(yùn)動(dòng)品牌 lululemon 的創(chuàng)始人 Chip Wilson 創(chuàng)立的投資公司。

收購(gòu)要約于2019年3月達(dá)成，安踏體育連同其他財(cái)團(tuán)成員透過(guò) AS Holding 擁有 Amer Sports 的全部已發(fā)行股本。交易完成后，安踏體育持股58%、FountainVest SPV 和 Anamered Investments 各占21%，騰訊通過(guò) FountainVest SPV 參與。根據(jù)招股書，目前持股超過(guò)5%的機(jī)構(gòu)投資者仍是這四家。

如果亞瑪芬最新的估值能達(dá)到100億美元，意味著與安踏收購(gòu)時(shí)相比估值翻了一倍有余。若亞瑪芬成功在美股上市，作為主要投資者的安踏也有望收獲一筆不菲的賬面收益。

但相比于上市帶來(lái)的資產(chǎn)升值，亞瑪芬對(duì)安踏業(yè)務(wù)帶來(lái)的額外成長(zhǎng)性或成為市場(chǎng)更為關(guān)注的要點(diǎn)。F-1表格顯示，亞瑪芬2022年的營(yíng)收達(dá)到35.49億美元，2020年至2022年期間的復(fù)合年增長(zhǎng)率為20.4%。公司還特別提到，其在大中華區(qū)的增長(zhǎng)空間仍然較大。

無(wú)論如何，回看這比收購(gòu)，安踏都“贏麻”了。

文 / 零度