7月24日，稀土永磁概念早盤走強(qiáng)，北方稀土開盤后快速拉升，中科三環(huán)9:38封住漲停，金力永磁、銀河磁體、寧波韻升等多只個股跟漲。

中金公司在研報中指出，2025年至2027年全球氧化鐠釹供需缺口為28噸、1525噸、1018噸，占需求比例為0.02%、1.24%、0.78%，全球氧化鐠釹供需有望持續(xù)偏緊，稀土價格有望溫和上漲。

政策利好持續(xù)釋放

稀土作為國家戰(zhàn)略性資源，近年來政策支持力度不斷加大。

2024年10月，《稀土管理條例》正式實施。根據(jù)規(guī)定，任何組織和個人不得收購、加工、銷售、出口非法開采或者非法冶煉分離的稀土產(chǎn)品。2024年底出臺的《稀土行業(yè)發(fā)展規(guī)劃（2025年至2030年）》明確提出，要優(yōu)化稀土資源配置，提升產(chǎn)業(yè)集中度，推動高端應(yīng)用發(fā)展。

近日，國家安全部最新表態(tài)強(qiáng)調(diào)，將進(jìn)一步加強(qiáng)稀土等戰(zhàn)略性礦產(chǎn)資源的安全管理。這一表態(tài)與《稀土管理條例》形成政策組合拳，強(qiáng)化了市場對行業(yè)規(guī)范發(fā)展的預(yù)期。這些利好政策為相關(guān)企業(yè)帶來了巨大的發(fā)展機(jī)遇。

此外，我國在稀土價格調(diào)控方面也采取了更為市場化的手段。通過完善稀土產(chǎn)品儲備制度、規(guī)范開采秩序等措施，既避免了價格劇烈波動，又保障了企業(yè)的合理利潤空間。這種政策環(huán)境為稀土行業(yè)的可持續(xù)發(fā)展創(chuàng)造了有利條件。

需要說明的是，稀土永磁材料作為現(xiàn)代工業(yè)的“工業(yè)維生素”，在新能源汽車、風(fēng)力發(fā)電、機(jī)器人、航空航天等高端制造領(lǐng)域具有不可替代性。根據(jù)中研普華產(chǎn)業(yè)研究院的數(shù)據(jù)，2025年全球稀土永磁市場規(guī)模將突破249.50億美元，中國以全球90%以上的產(chǎn)量占據(jù)絕對主導(dǎo)地位。這一產(chǎn)業(yè)不僅是國家戰(zhàn)略資源安全的基石，更是全球科技競爭的核心戰(zhàn)場。

新資源為產(chǎn)業(yè)發(fā)展注入新活力

除政策支持外，我國在礦產(chǎn)資源開發(fā)方面也取得了突出進(jìn)展。近段時間，新資源的發(fā)現(xiàn)進(jìn)一步提振了市場信心。

根據(jù)媒體報道，中國地質(zhì)大學(xué)（武漢）聯(lián)合內(nèi)蒙古自治區(qū)地質(zhì)調(diào)查研究院科研團(tuán)隊，近日在內(nèi)蒙古自治區(qū)白云鄂博礦床主礦礦段的礦體中部，發(fā)現(xiàn)了新稀土礦物“釹黃河礦”。

科研團(tuán)隊介紹，釹黃河礦隸屬于稀土碳酸鹽礦物家族，其化學(xué)成分具有獨(dú)特的釹元素富集特征。釹作為高性能永磁材料的核心成分，在新能源汽車、風(fēng)力發(fā)電、電子信息等領(lǐng)域需求旺盛。

這一發(fā)現(xiàn)不僅豐富了稀土礦物種類，更提升了我國在全球稀土產(chǎn)業(yè)鏈中的話語權(quán)，有望助推我國稀土稀缺性戰(zhàn)略價值再度升級。

行業(yè)景氣度持續(xù)驗證

從已披露的半年報預(yù)告來看，稀土行業(yè)上市公司的業(yè)績表現(xiàn)普遍亮眼，稀土行業(yè)景氣度得到持續(xù)驗證。

具體來看，北方稀土（600111.SH）預(yù)計今年上半年實現(xiàn)歸母凈利潤9億元至9.6億元，同比增長1882.54%至2014.71%；華宏科技（002645.SZ）預(yù)計今年上半年實現(xiàn)歸母凈利潤7000萬元至8500萬元，同比增長3047.48%至3721.94%；盛和資源（600392.SH）預(yù)計今年上半年實現(xiàn)歸母凈利潤3.05億元至3.85億元，同比扭虧為盈。

談及業(yè)績大幅增長的原因時，多家公司表示，一是稀土價格穩(wěn)步回升；二是下游新能源領(lǐng)域需求持續(xù)增長；三是行業(yè)集中度提升帶來的規(guī)模效應(yīng)，使得頭部企業(yè)充分受益。

有分析人士指出，目前國內(nèi)稀土定價相對偏低，未來在國家政策支持和反“內(nèi)卷”措施的推動下，稀土價格存在上漲空間，這將進(jìn)一步帶動相關(guān)企業(yè)的業(yè)績提升。此外，流動性寬松環(huán)境下，有色金屬板塊對資金面變化更為敏感，稀土永磁作為高彈性品種，短期仍具上行潛力。

從盤面表現(xiàn)看，稀土永磁板塊在連續(xù)調(diào)整多日后，7月24日早盤再度走強(qiáng)。截至中午收盤，龍磁科技（300835.SZ）漲14.35%，中科三環(huán)（000970.SZ）、包鋼股份（600010.SH）收獲10CM漲停，廣晟有色（600259.SH）、金力永磁（300748.SZ）漲超8%。